Estimation of risk in a portfolio of assets

Estimation of risk in a portfolio of assets

This paper introduces the use of extreme value theory (EVT) and copula for the estimation of value at risk (VaR) for a three asset portfolio representative of the Colombian market. Returns on risk factors are adjusted by ARMA GARCH models and innovations for each of them are modeled by Pareto’s gene...

Mô tả đầy đủ

Chi tiết về thư mục
Những tác giả chính:	Díaz, Luis Guillermo, Maldonado, Diana A, Salinas, Sandra Milena
Định dạng:	Online
Ngôn ngữ:	spa
Được phát hành:	Universidad Pedagógica y Tecnológica de Colombia 2013
Những chủ đề:	extreme value theory copula value at risk dependence returns teoría de valor extremo cópulas valor en riesgo dependencia retornos.
Truy cập trực tuyến:	https://revistas.uptc.edu.co/index.php/cenes/article/view/48

Những quyển sách tương tự

Analysis of the Maximum Seismic Intensity Through the Theory of Extreme Values
Bằng: Pérez, Jonathan Alfonso
Được phát hành: (2022)

Graphical Methods For Detecting Dependence
Bằng: Guarín-Escudero, Julieth V., et al.
Được phát hành: (2018)

A comparison of two graphical methods for detecting dependence
Bằng: Guarín Escudero, Julieth Veronica, et al.
Được phát hành: (2018)

Using the “Risk Combination” method to estimate the survival function in the presence of competing risks dependent:: A simulation study.
Bằng: Bru Cordero, Osnamir Elias, et al.
Được phát hành: (2018)

Bivariate Model for the Saber11 Tests in Tolima Department (Colombia)
Bằng: Garcia saavedra, Yuri Marcela, et al.
Được phát hành: (2019)

Construcción de Distribuciones Multivariadas con Marginales Dependientes Usando Cópulas en R. 8Construction of Multivariate Distributions with Dependent Marginals Using Copulas in R.)
Bằng: Jaramillo-Elorza, M. C., et al.
Được phát hành: (2015)

Application of the Copula-Graphic Estimator in Juvenile Bocachico Prochilodus Magdalenae Subjected to Different Levels of Salinity.
Bằng: Bru Cordero, O., et al.
Được phát hành: (2016)

Comparison of some estimations of Kendall’s t for interval-censored bivariate data
Bằng: Serna-Morales , Jessica K., et al.
Được phát hành: (2024)

Identification of the agroclimatic suitability in the municipality of Fusagasuga (Cundinamarca) for pea crop (Pisum sativum L.), using participatory mapping
Bằng: Martínez-Maldonado, Fabio Ernesto, et al.
Được phát hành: (2021)

The Global Value Chains of Manufacturing in Mexico (2005-2015)
Bằng: Medina Chamorro, Flor Amparo, et al.
Được phát hành: (2020)

Price Formation in the Value Chain of Eggplant (Solanum melongena L.) in Córdoba, Colombia
Bằng: Martínez-Reina, Antonio María
Được phát hành: (2023)

Identification of Agroclimatic risk areas for dairy livestock systems in Valle de Ubaté y Chiquinquirá and Alto Chicamocha
Bằng: Martínez, Fabio Ernesto, et al.
Được phát hành: (2017)

Some speculation about the risks of negotiate the political peace process based on violent cultural game rules. The case of Colombian catholic religious values
Bằng: Congote-Ochoa, Bernardo
Được phát hành: (2015)

Ethics as an art of living: reflections at “Galileo Galilei” educational institution
Bằng: Ojeda Ruiz, Francy Cathalina
Được phát hành: (2019)

Alternativas y potencialidades de valor agregado en iniciativas turísticas de tipo comunitario. Lecciones a partir del caso de la subprovincia del Alto Ricaurte (Boyacá)
Bằng: Ayala Suárez, Yesika Alejandra, et al.
Được phát hành: (2021)

Equity Analyst Reports and Stock Prices
Bằng: Astaiza Gómez, José Gabriel, et al.
Được phát hành: (2022)

Alternatives and potential for added value in community-type tourism initiatives. Lessons from the case of the Subprovince of Alto Ricaurte (Boyacá)
Bằng: Dueñas Quintero, Diana María ; Universidad Pedagógica y Tecnológica de Colombia, et al.
Được phát hành: (2021)

Relationship between knowledge, wisdom and values: An effort to legitimize wisdom beyond the sciences
Bằng: Zuluaga Duque, John Fredy
Được phát hành: (2017)

School coexistence to improve learnin.
Bằng: López Páez, Hugo Alberto
Được phát hành: (2022)

Analysis of the added value for the quantitative reasoning competency at the Luis Amigó Catholic University in 2021
Bằng: Posada-Hernández, Gabriel Jaime, et al.
Được phát hành: (2023)

The double is one of the predominant structures in fantastic orientation narratives. Not only is it related to theories of the fantastic in its conceptual articulation; it also inherits the same problems of context and dissemination of categories. This ar
Bằng: Sánchez Ávila, Nini Johanna
Được phát hành: (2018)

Intercultural education and teacher training
Bằng: Lafuente Guantes, Maria Isabel
Được phát hành: (2017)

Landscape values in the daily life of coffee growers, references for the sustainable management of the territorial heritage in Quindío, Colombia
Bằng: Duis, Urte
Được phát hành: (2021)

Strengthening of the values of respect, self-esteem, tolerance and responsibility in students at the la playa headquarters.
Bằng: Ochoa Díaz, July Andrea
Được phát hành: (2022)

Business competitiveness model based on the value chain for the coking sector in Colombia
Bằng: Barrera-Rodríguez, Leidy Ximena, et al.
Được phát hành: (2023)

Los valores y la convivencia una tarea significativa en la vida escolar
Bằng: Hernández Castro, Jenny Katherin
Được phát hành: (2017)

Value chain in agroecological organizations: analysis from the triple bottom line
Bằng: Díaz-Ariza, Diana Marcela, et al.
Được phát hành: (2024)

Changes in values in America and in Colombia (1993-2019) : nationalism, racism, Hispanophobia and sexual permissiveness: this is how 36,516 young students in Latin America think in 1993 and 11,322 in 2019
Bằng: Calvo Buezas, Tomás
Được phát hành: (2022)

Speculation about some political impacts of the catholic school prison form: A Colombian case
Bằng: Congote Ochoa, Bernardo
Được phát hành: (2017)

Is university education profitable in Colombia?: an estimation
Bằng: Gil-León, José Mauricio, et al.
Được phát hành: (2020)

El papel de América Latina en el cambio climático y sus atributos de Valor
Bằng: Neira, Juan Alonso
Được phát hành: (2008)

La responsabilidad social del docente para la construcción de la paz
Bằng: Galindo Mahecha, Magda LeoniIde, et al.
Được phát hành: (2019)

Capital gain, real wages and labor efficiency in the manufacturing sector in Colombia
Bằng: Méndez-Sayago, Jhon Alexander
Được phát hành: (2014)

Poetics of Descent in Colombian Caribbean Poetry
Bằng: Bolaño Sandoval, Adalberto
Được phát hành: (2017)

Geographical indications systems, a debate in transformation. Reflections from emerging wine regions and countries
Bằng: Salas Quesada, Maria del Carmen
Được phát hành: (2024)

Analysis of fiscal dependency of municipalities of sixth category in Boyacá, from 1996 to 2012
Bằng: Delgado Ruiz, Siervo Tulio, et al.
Được phát hành: (2015)

Plantas útiles del corregimiento Santa Inés y la vereda San Felipe [San Marcos, Sucre, Colombia]. (Useful Plants in the Corregimiento Santa Inés and Ride San Felipe [San Marcos, Sucre, Colombia].)
Bằng: Barrios Paternina, E., et al.
Được phát hành: (2015)

Aesop's fables adaptation: an alternative for fostering values, oral production and listening comprehension
Bằng: Pedraza Hernández, Blanca Ximena, et al.
Được phát hành: (2018)

An alternative economic policy for Latin America: an urgent need
Bằng: Ariza Barbosa, Nilce
Được phát hành: (2003)

Global Industrial Production Chains in Latin America From A Structuralist Perspective
Bằng: Lauxmann, Carolina Teresita, et al.
Được phát hành: (2021)